Generix Group - Résultats 2018/2019 : Ebitda + 49%
COMMUNIQUE FINANCIER
Paris, le 3 juin 2019
Résultats 2018/2019
Nette amélioration de la rentabilité
Ebitda : + 49%, Marge d’Ebitda : +3
points
Résultat opérationnel : x 2,5
Generix Group, éditeur de solutions
applicatives SaaS pour les écosystèmes industriels, logistiques et
du retail, publie aujourd’hui les résultats de son exercice
2018/2019, clos le 31 mars 2019.
Jean-Charles Deconninck, Président du Directoire
indique « Comme annoncé, Generix Group affiche sur l’exercice
une solide performance commerciale et une forte amélioration de ses
résultats. Je remercie l’ensemble des équipes pour leur engagement
dans cette dynamique de croissance et de performance. Cet exercice
a été marqué par le renforcement de notre organisation et de notre
offre : recrutement de fonctions opérationnelles clés, rachat
des minoritaires de Generix North America et ouverture d’un centre
de services partagés au Portugal. Le groupe est structuré pour
délivrer sa stratégie de croissance rentable portée par de fortes
ambitions à l’international et par une exigence de qualité de
service et d’excellence opérationnelle. »
Chiffres clés au 31 mars 2019
|
12 mois clos le 31 mars |
Variation |
Comptes consolidés IFRS, en millions d’euros |
2019 |
2018 |
M€ |
% |
Principaux éléments du compte de résultat |
Chiffre
d'affaires |
76,6 |
70,3 |
6,3 |
9% |
EBITDA |
8,5 |
5,7 |
2,8 |
49% |
Résultat
opérationnel |
5,3 |
2,2 |
3,1 |
145% |
Résultat
financier |
- 0,9 |
- 0,5 |
- 0,4 |
89% |
Impôt |
- 2,0 |
- 0,5 |
- 1,5 |
319% |
Résultat net
part du Groupe |
2,3 |
0,6 |
1,7 |
305% |
Principaux éléments de bilan |
Endettement
net |
- 7,8 |
- 7,2 |
- 0,6 |
8% |
Free cash flow |
- 0,8 |
- 0,2 |
- 0,6 |
310% |
Nette amélioration de la rentabilité
L’exercice 2018/2019 se caractérise
par :
- un chiffre d’affaires en croissance de 9% porté notamment par
le dynamisme de l’activité à l’international et le modèle
stratégique SaaS ;
- une nette amélioration de l’ensemble des agrégats de
profitabilité.
L’EBITDA ressort ainsi en croissance de 49%,
pour atteindre 8,5M€. La marge d’EBITDA s’établit à 11% du chiffre
d’affaires, soit une hausse de 3 points par rapport à l’exercice
précédent. Le groupe bénéficie pleinement de la dynamique de
croissance de son activité et de stabilité de ses charges
opérationnelles.
Le résultat opérationnel courant ressort à 5,3
M€, en hausse de 2,5 M€ par rapport à fin mars 2018, après prise en
compte de l’activation des frais de conception de logiciels, des
charges relatives aux plans d’attribution d’actions gratuites en
cours et des amortissements et provisions.
En l’absence d’autres charges et produits
opérationnels, le résultat opérationnel s’élève à 5,3 M€, en hausse
de 3,1 M€ par rapport à fin mars 2018. Pour rappel, les charges
opérationnelles de l’exercice précédent correspondaient au
complément de prix initial versé dans le cadre de l’acquisition de
Generix North America (- 0,7 M€).
Le résultat financier de l’exercice inclut, à
hauteur de - 0,5 M€, les earnout liés à l’acquisition des 30% de
parts restantes de Generix Group North America1.
Après prise en compte de l’effet impôt (qui
comprend l’impact de la mise à jour des taux d’impôts dans le
calcul des impôts différés) et des intérêts minoritaires, le
résultat net part du Groupe ressort à 2,3 M€ contre 0,6 M€ sur
l’exercice précédent.
Une situation financière solide
Les flux de trésorerie de l’exercice 2018/2019
sont marqués principalement par :
- Une amélioration significative de
la capacité d’autofinancement liée à la dynamique de profitabilité
;
- L’acquisition des 30% de parts
restantes dans Generix Group North America pour un montant de 3,9
M€ financée à hauteur de 3,2 M€ par la souscription d’un emprunt
moyen-terme ;
- La souscription de bons de
souscription d’actions par le management du Groupe pour 0,9
M€2.
Perspectives
Intervenant sur le marché porteur de la supply
chain, Generix Group se distingue par une solution unique en mode
SaaS offrant à ses clients efficacité, visibilité et sécurité dans
la gestion de leurs flux. Le Groupe est reconnu par Gartner comme
l’un des principaux éditeurs de solutions de WMS et désormais
positionné dans le « 2019 Magic Quadrant for Warehouse Management
Systems (WMS) » publié le 8 mai 2019. Fort de ces fondamentaux,
Generix Group se fixe deux axes stratégiques : améliorer de
façon continue son excellence opérationnelle et accélérer son
déploiement à l’international. Ces ambitions opérationnelles
conjuguées aux solides fondamentaux permettent au groupe
d’envisager pour l’exercice 2019/2020 la poursuite de la dynamique
de croissance de son chiffre d’affaires et de sa profitabilité.
Information
financière complémentaire non-IFRS
Les données
complémentaires non-IFRS (précédemment dénommées Ebitda ou
endettement net) présentées dans ce communiqué de presse comportent
des limites inhérentes à leur nature. Ces données ne sont basées
sur aucun ensemble de normes ou de principes comptables et ne
doivent pas être considérées comme un substitut aux éléments
comptables en normes IFRS. En outre, les données financières
non-IFRS de la Société peuvent ne pas être comparables à d’autres
données également intitulées non-IFRS et utilisées par d’autres
sociétés.
Prochain communiqué : le 29 juillet 2019 après
clôture de bourse
Publication du chiffre d’affaires du 1er
trimestre de l’exercice 2019/2020
A propos de Generix Group
Generix Group est un expert de
la Supply Chain Collaborative présent dans plus de 60 pays, grâce à
ses filiales et son réseau de partenaires. Ses solutions SaaS sont
utilisées par près de 6 000 entreprises dans le monde. Les 550
collaborateurs du groupe accompagnent au quotidien des clients
comme Carrefour, Danone, FM Logistic, Fnac-Darty, Essilor, Ferrero
ou encore Geodis, dans la transformation digitale de leur Supply
Chain.
Sa plateforme collaborative, Generix
Supply Chain Hub, aide les entreprises à tenir la promesse
faite à leurs clients. Elle combine des capacités d’exécution des
flux physiques, de dématérialisation des flux d’information, de
gestion collaborative des processus et de connexion des entreprises
à l’ensemble de leurs partenaires, en temps réel.
Generix Supply Chain Hub
s’adresse à tous les acteurs de la Supply Chain : industriels,
prestataires logistiques (3PL/4PL) et distributeurs.
Créée en France en 1990, la société est cotée en
bourse sur le marché Eurolist d’Euronext Paris, compartiment C
(ISIN : FR0010501692). Pour en savoir plus : www.generixgroup.com
Annexes
|
12 mois clos le 31 mars |
Variation |
Comptes consolidés IFRS, en millions d’euros |
2019 |
2018 |
M€ |
% |
Chiffre
d'affaires |
76,6 |
70,3 |
6,3 |
9% |
Autres
produits de l'activité |
2,2 |
2,1 |
0,1 |
7% |
Charges
opérationnelles |
- 70,4 |
- 66,7 |
- 3,7 |
6% |
Autres achats et charges externes |
- 22,7 |
- 21,9 |
- 0,8 |
4% |
Charges de personnel |
- 43,5 |
- 40,0 |
- 3,5 |
9% |
Impôts et taxes |
- 1,7 |
- 1,7 |
0,0 |
-2% |
Autres |
- 2,5 |
- 3,0 |
0,6 |
-20% |
EBITDA * |
8,5 |
5,7 |
2,8 |
49% |
Marge d'EBITDA |
11% |
8% |
|
|
Frais de
conception de logiciels activés nets d'amortissements |
- 0,5 |
- 0,5 |
0,0 |
-8% |
Dotations
nettes aux amortissements et provisions |
- 2,2 |
- 2,3 |
0,1 |
-5% |
Charges
relatives aux attributions d'actions gratuites |
- 0,5 |
- |
- 0,5 |
N/A |
Résultat opérationnel courant |
5,3 |
2,9 |
2,5 |
86% |
Autres
produits et charges opérationnels |
- |
- 0,7 |
0,7 |
-100% |
Résultat opérationnel |
5,3 |
2,2 |
3,1 |
145% |
Résultat
financier |
- 0,9 |
- 0,5 |
- 0,4 |
89% |
Impôt |
- 2,0 |
- 0,5 |
- 1,5 |
319% |
Résultat après impôt |
2,4 |
1,2 |
1,2 |
98% |
Résultat net part du groupe |
2,3 |
0,6 |
1,7 |
305% |
(1)
EBITDA = résultat opérationnel courant + provisions nettes sur
actif + provisions nettes pour risques et charges + amortissements
sur immobilisations + charges relatives aux actions gratuites –
production immobilisée.
|
12 mois clos le 31 mars |
Variation |
Endettement net |
2019 |
2018 |
m€ |
% |
Trésorerie et
équivalents de trésorerie |
9,2 |
6,2 |
3,0 |
48% |
Dettes
financières courantes et non courantes |
- 17,0 |
- 13,4 |
- 3,6 |
27% |
Endettement net |
- 7,8 |
- 7,2 |
- 0,6 |
8% |
|
|
|
|
|
|
12 mois clos le 31 mars |
Variation |
Eléments du tableau de flux de trésorerie, en millions
d’euros |
2019 |
2018 |
M€ |
% |
Capacité
d’autofinancement |
6,8 |
3,9 |
2,9 |
73% |
Variation du
besoin en fonds de roulement |
- 1,7 |
- 1,3 |
- 0,4 |
31% |
Trésorerie
nette liée aux activités opérationnelles |
5,0 |
2,6 |
2,5 |
95% |
Trésorerie
nette liée aux activités d’investissement |
- 5,8 |
- 2,8 |
- 3,0 |
109% |
Free cash flow |
- 0,8 |
- 0,2 |
- 0,6 |
310% |
Trésorerie
nette liée aux activités de financement |
3,8 |
- 0,5 |
4,3 |
-840% |
Variation
nette de trésorerie et équivalents de trésorerie |
3,0 |
- 0,7 |
3,7 |
-526% |
Trésorerie de clôture |
9,2 |
6,2 |
3,0 |
48% |
1 Se référer au communiqué financier du 6
novembre 2018
2 Se référer au communiqué financier du 5
novembre 2018
Contacts Communication Financière : Generix Group
– Ludovic Luzza – Directeur Administratif & Financier –
Tél. : 01 77 45 42 80 – lluzza@generixgroup.comCM-CIC Market
Solutions – Stéphanie Stahr – Tél. : 01 53 48 80 57 –
stephanie.stahr@cmcic.fr
- EXT-FR-FINA-CP-RST-2018-2019