RALLYE
Résultats
annuels 2023
Les comptes consolidés de l’exercice 2023, audités par les
Commissaires aux comptes, ont été arrêtés par le Conseil
d’Administration du 4 avril 2024
en
abandon du principe de continuité d’exploitation
et avec le classement des actifs et passifs du groupe Casino en
tant qu’actifs et passifs détenus en vue de la vente et de ses
opérations au compte de résultat en activité abandonnée au sens de
la norme IFRS 5.
Il
est rappelé qu’en date du 28 mars 2024, les sociétés Rallye,
Foncière Euris, Finatis et Euris ont annoncé avoir sollicité la
résolution de leurs plans de sauvegarde et l’ouverture d’une
procédure de liquidation judiciaire.
Dans ce
contexte, il est précisé que la société Rallye continue d’appliquer
le référentiel IFRS tel qu’adopté par l’Union
européenne.
Comptes
consolidés annuels
(1)
|
(en
millions d'euros)
|
Exercice
2023
|
Exercice 2022
(retraité)
(2)
|
|
Chiffre
d’affaires
|
5
|
5
|
|
Résultat opérationnel
courant (ROC)
|
(8)
|
(10)
|
|
Autres produits et
charges opérationnels
(3)
|
(28)
|
(3)
|
|
Coût de l’endettement
financier net
|
(452)
|
(116)
|
|
Autres produits et
charges financiers nets
|
-
|
137
|
|
Résultat net des
activités poursuivies, part du Groupe
|
(490)
|
9
|
|
Résultat net des
activités abandonnées
|
(8
009)
|
(421)
|
|
dont part du Groupe
|
(3 443)
|
(263)
|
|
Résultat net de
l’ensemble consolidé
|
(8
499)
|
(412)
|
|
dont part du Groupe
|
(3 933)
|
(254)
|
(1)
Les procédures d’audit sur les comptes consolidés ont été
effectuées par les commissaires aux comptes et le rapport de
certification est en cours d’émission
(2)
Les comptes antérieurement publiés ont été retraités suite au
reclassement du groupe Casino en activités abandonnées conformément
aux dispositions de l’IFRS 5.
(3) En
2023, les autres charges opérationnelles incluent une dotation aux
provisions de 25 M€ relative à la sanction pécuniaire à l’encontre
de la société Rallye prononcée le 7 septembre 2023 par la
Commission des Sanctions de l’AMF
Le
résultat net des activités poursuivies, part du Groupe, s’établit à
-490 M€ au 31 décembre 2023, impacté négativement par
l’amortissement accéléré du coût amorti sur la dette pour -265 M€,
contre 9 M€ au 31 décembre
2022 qui intégrait les effets de l’offre de rachat portant sur la
dette non sécurisée de Rallye réalisée sur l’exercice
2022.
Le
résultat net des activités abandonnées de l’ensemble consolidé
s’élève à -8 009 M€ au 31 décembre 2023. Outre le reclassement du
résultat net de l’ensemble consolidé du groupe Casino sur cet
agrégat, soit - 7 128 M€
en 2023, il inclut notamment la sortie et la dépréciation intégrale
du goodwill résiduel sur Casino pour un montant total de -896 M€.
Le résultat net des activités abandonnées, part du groupe, s’élève
à - 3 443 M€
au 31 décembre 2023.
Le
résultat net part du groupe de Casino sur l’exercice s’élève à -5
661 M€, et est notamment impacté par les effets liés aux cessions,
aux pertes de valeurs et à la restructuration
financière.
Dette
financière nette du périmètre Rallye holding [1]
Le
passage de la dette financière brute à la dette financière nette du
périmètre holding de Rallye est détaillé
ci-dessous :
|
(en
millions d'euros)
|
31/12/2023
|
31/12/2022
|
|
Créances sécurisées avec
nantissements (titres Casino)
|
1 340
|
1 268
|
|
Créances non
sécurisées
|
1 341
|
1 293
|
|
Créances sécurisées avec
nantissements (sur d'autres filiales de Rallye)
|
151
|
142
|
|
Total
- créances du plan de sauvegarde
|
2
832
|
2
703
|
|
Financements mis en
place après l'arrêté du plan de sauvegarde
|
425
|
397
|
|
Total
- dette financière brute
|
3
257
|
3
100
|
|
Trésorerie et autres
actifs financiers
(1)
|
(10)
|
(20)
|
|
Total
- dette financière nette avant retraitements IFRS
|
3
247
|
3
080
|
|
Retraitements
IFRS
(2)
|
|
(265)
|
|
Total
- dette financière nette
|
3
247
|
2
815
|
-
Dont 10 M€ au 31 décembre 2023 au niveau de la société Rallye
contre 19 M€ au 31 décembre 2022.
-
Dans le cadre de la procédure de sauvegarde, le retraitement
des passifs financiers conformément à la norme IFRS 9 « Instruments
financiers » s’élevait à 265 M€ au 31 décembre 2022.
La
dette financière brute du périmètre holding de Rallye s’élève à 3
257 M€ au 31 décembre 2023, en augmentation de 157 M€ sur
l’exercice, en raison d’une part des frais financiers (hors IFRS)
de 187 M€ enregistrés sur 2023 et d’autre part de la réalisation de
sûretés en titres Casino.
La
dette financière nette du périmètre holding de Rallye, avant
retraitements IFRS, s’élève à 3 247 M€ au 31 décembre
2023, contre 3 080 M€
au 31 décembre 2022.
La
variation de la dette financière nette du périmètre holding de
Rallye sur l’année s’explique de la façon
suivante :
|
(en
millions d'euros)
|
2023
|
2022
|
|
Dette
financière nette (position d'ouverture)
|
2
815
|
2
818
|
|
Frais financiers (hors
IFRS)
|
187
|
134
|
|
Frais de
holding
|
10
|
14
|
|
Impact net de
l'opération de rachat de dettes non sécurisées
(1)
|
|
(166)
|
|
Réalisation de
sûretés
(2)
|
(30)
|
|
|
Divers
|
|
6
|
|
Variation des
retraitements IFRS
(3)
|
265
|
9
|
|
Dette
financière nette (position de clôture)
|
3
247
|
2
815
|
-
Hors retraitements IFRS (i.e. l’accélération des passifs à
amortir selon la norme IFRS 9 sur la dette rachetée), l’impact net
de l’opération de rachat de dettes réalisées au
1er
semestre 2022 s’élevait à
235 M€.
-
En 2023, certains créanciers de Rallye ont exercé leur
faculté d’appropriation des titres Casino logés en fiducie-sûreté,
ces opérations se traduisant par une diminution de la dette
financière de 30 M€.
-
La variation des retraitements IFRS de 265 M€ en 2023
correspond à l’amortissement accéléré du coût amorti selon la norme
IFRS 9 dans le cadre de l’abandon du principe de continuité
d’exploitation.
Comptes
de la société Rallye
Le principe de continuité d’exploitation a été abandonné pour
l’établissement des comptes de la société Rallye au 31 décembre
2023, ce qui conduit principalement à retenir des valeurs de
réalisation à l’actif et à classer les passifs à moins d’un
an.
Résultat
net de la société Rallye
Le résultat net de l’exercice 2023 de la société Rallye s’établit à
– 2 620 M€ (contre – 1 696 M€ en 2022).
Il intègre notamment une moins-value nette de - 477 M€ (dont une
reprise de provision de 576 M€) suite à l’appropriation d’actions
Casino, représentant 10,78 % du capital de Casino, placées en
fiducie-sûretés, par des établissements bancaires et Fimalac en
remboursement d’une partie de la participation dans les
financements concernés.
Les charges
financières en 2023 sont composées des intérêts sur les dettes
financières à hauteur de - 183 M€
et d’une dotation aux provisions pour dépréciation sur les titres
Casino pour -1 915 M€.
Les titres de participation ont été évalués à leur valeur de
réalisation ;
la valeur retenue pour les titres Casino est leur cours de Bourse à
fin 2023, soit 0,7835 €.
En conséquence, au 31 décembre 2023, la valeur comptable des titres
Casino (fiducie incluse), d’un montant brut de 3
457 M€,
est dépréciée à hauteur de 3 422 M€.
Les capitaux propres ressortent pour un montant négatif de
– 3 221
M€ au 31 décembre 2023, contre un montant négatif
de -601 M€
au 31 décembre 2022.
Conseil d’administration
A la suite de la demande d’ouverture d’une procédure de liquidation
judiciaire, les administrateurs indépendants et l’administrateur
représentant les salariés qui accompagnent la société Rallye depuis
plusieurs années sont allés au terme de leur mission et n’ont cessé
leurs fonctions qu’à l’issue du conseil d’administration du 4 avril
2024 ayant arrêté les comptes de l’exercice clos le 31 décembre
2023. La société et le conseil d’administration leur ont témoigné
leurs plus sincères remerciements. Il est précisé qu’à raison de
l’ouverture à venir de la procédure de liquidation judiciaire, les
administrateurs ne percevront pas la rémunération prévue par la
politique de rémunération adoptée lors de l’assemblée générale du
16 mai 2023.
Contact
presse :
PLEAD
Étienne Dubanchet +33 6
62 70 09 43 etienne.dubanchet@plead.fr
Disclaimer
Ce communiqué de presse a été préparé uniquement à titre informatif
et ne constitue pas, et ne saurait être considéré comme une
sollicitation ou une offre pour la vente ou l’achat de valeurs
mobilières ou d’instruments financiers. De même, il ne constitue
pas et ne saurait être considéré comme un conseil en
investissement.
Il
n’a, à aucun égard, de liens avec les objectifs d’investissement,
la situation financière ou les besoins spécifiques de tout
destinataire. Aucune déclaration ou garantie, expresse ou
implicite, n'est fournie en ce qui concerne l'exactitude,
l'exhaustivité ou la fiabilité des informations contenues dans le
présent communiqué. Il ne constitue pas et ne saurait être
considéré par les destinataires comme un substitut à l’exercice de
leur propre jugement. Toutes les opinions exprimées dans ce
communiqué peuvent être modifiées sans préavis.
Annexe
Bilan
2023 simplifié de Rallye
(données
consolidées)
|
(en
millions d’euros)
|
|
31/12/2023
|
31/12/2022
(retraité)
|
|
Actifs
non-courants
|
|
|
23 310
|
|
Actifs
courants
|
|
17
|
8 837
|
|
Actifs détenus en vue de
la vente
|
|
18 367
|
110
|
|
Total
actifs
|
|
18
384
|
32
257
|
|
Capitaux
propres
|
|
(5 033)
|
3 861
|
|
Passifs financiers non
courants
|
|
|
10 212
|
|
Autres passifs non
courants
|
|
|
5 614
|
|
Passifs financiers
courants
|
|
3 258
|
1 827
|
|
Autres passifs
courants
|
|
37
|
10 731
|
|
Passifs associés à des
actifs détenus en vue de la vente
|
|
20 122
|
12
|
|
Total
capitaux propres et passifs
|
|
18
384
|
32
257
|
